ETF PEA ou Assurance Vie : où les placer sans te tromper ?
Tu te poses la question depuis un moment :
Dois-tu mettre tes ETF dans un PEA ou dans une Assurance Vie ?
Et à force de lire tout et son contraire, tu hésites… et tu repousses.
Tu veux faire fructifier ton argent, sans prise de risque inutile.
Tu veux des revenus dans quelques années, pas à 85 ans.
Et surtout, tu veux comprendre ce que tu fais — pas juste “faire confiance à un robot” ou signer un contrat que tu ne maîtrises pas.
Le problème, c’est que :
Ton banquier te vante l’Assurance Vie comme la solution miracle
Ton entourage te parle du PEA comme le Graal fiscal
Et sur Internet, c’est un joyeux bazar d’avis flous et de tableaux illisibles 🤯
Pas de panique.
On va décortiquer ça ensemble, tranquillement, étape par étape.
✅ Ce que tu peux vraiment attendre d’un PEA
✅ Les forces (et les pièges) d’une Assurance Vie
✅ Et la stratégie la plus maligne : les combiner intelligemment
Tu veux clarté, sécurité, liberté ? Tu es au bon endroit.
🔎 Le PEA : l’enveloppe star… mais pas toujours la plus simple
On t’en parle partout comme si c’était le Graal fiscal :
Le PEA serait l’endroit idéal pour mettre tes ETF et faire fructifier ton argent sans impôt.
Et sur le papier, il y a de quoi y croire.
Déjà, tu peux y loger plus de 150 ETF différents.
Des ETF solides, bien diversifiés, pensés pour l’Europe… et aussi pour le monde entier (📈 MSCI World, S&P 500, etc.).
Tu profites également de frais de gestion ultra-compétitifs :
autour de 0,30 % par an 💸, ce qui te laisse une performance quasi intacte.
Et si tu choisis une bonne plateforme comme Fortuneo ou Trade Republic, tu profites :
De frais de courtage très faibles (parfois 1 € l’ordre seulement) 💰
De fonctionnalités modernes, avec des ordres automatiques possibles selon les courtiers ⚙️
Mais attention, ce n’est pas une formule magique :
Sur un mauvais PEA, les frais de courtage peuvent grimper jusqu’à 0,50 % par ordre en ligne ⚠️
Et certains osent encore facturer des droits de garde jusqu’à 200 € par an juste pour “conserver” tes titres 🧾
Autre limite : le PEA est plafonné à 150 000 € de versement.
Au-delà, il faudra ouvrir une Assurance Vie ou un compte-titres pour continuer à investir.
Et contrairement à l’Assurance Vie, impossible ici de loger un fonds en euros ou des supports très sécurisés :
le PEA, c’est 100 % ETF éligibles, rien d’autre.
Enfin, les ordres sont généralement manuels : à toi de cliquer pour acheter ou vendre.
Sauf si tu passes par une plateforme moderne comme Trade Republic, qui permet une certaine automatisation.
📌 PEA – Avantages et inconvénients
| ✅ Avantages | ❌ Inconvénients |
|---|---|
| Fiscalité très douce après 5 ans (exonération d’impôt) | Versements plafonnés à 150 000 € |
| Accès à + de 150 ETF (Europe + Monde : S&P 500, MSCI World) 🌍 | Pas de fonds euros ni ETF monde non éligibles |
| Frais de gestion ultra bas (~0,30 % par an) 💸 | Ordres manuels (sauf Trade Republic) |
| Frais de courtage très faibles avec Fortuneo ou Trade Republic 💰 | Jusqu’à 0,50 % de courtage sur mauvais PEA ⚠️ |
| Aucuns droits de garde chez les bons courtiers | Jusqu’à 200 €/an de droits de garde chez certains 🧾 |
🔎 L’Assurance Vie : souple, accessible… mais pas sans pièges
Tu entends souvent que l’Assurance Vie, c’est la meilleure enveloppe pour investir “à long terme”.
Et ce n’est pas totalement faux. Mais ce n’est pas non plus automatique.
✅ Plus souple que le PEA
Contrairement au PEA, il n’y a aucune limite de versement.
Tu peux y mettre 10 000 €, 100 000 €, ou même 500 000 €… sans plafond.
Tu peux aussi diversifier bien au-delà des ETF :
Des SCPI, pour toucher des loyers réguliers via l’immobilier
Des fonds euros, pour sécuriser une partie de ton capital
Et bien sûr, des ETF classiques comme le MSCI World, le S&P 500 ou l’Eurostoxx 600
Autre gros avantage : la gestion automatisée.
Tu peux planifier tes achats tous les mois, sans te connecter à ton compte.
Pratique si tu veux une stratégie en pilote automatique. ⚙️
❌ Mais des frais difficiles à éviter
Derrière cette souplesse se cache un revers : les frais.
Dès que tu investis dans un ETF via une Assurance Vie, on parle d’unité de compte.
C’est un support non garanti, qui varie selon les marchés (comme un ETF, une SCPI, ou une action).
Et ces unités de compte s’accompagnent de frais annuels obligatoires.
Tu dois compter au minimum 0,50 % par an, et souvent plus selon le contrat. 💸
Tu ne peux pas les supprimer. Même avec les ETF les moins chers du marché.
Autre limite : le nombre d’ETF disponibles.
Dans un bon contrat comme Linxea Avenir 2, tu en trouves jusqu’à 80
Mais dans la plupart des contrats classiques, c’est plutôt entre 40 et 50
Et dans les Assurance Vie bancaires traditionnelles, tu peux même te retrouver avec zéro ETF !
Donc, avant d’ouvrir un contrat, il faut :
Vérifier qu’il propose des ETF tout court
Et surtout qu’il propose les bons ETF : MSCI World, S&P 500, Eurostoxx 600…🔎
⚠️ Succession : tout dépend de ton âge
L’Assurance Vie a aussi un avantage fiscal important pour transmettre ton patrimoine… mais seulement si tu verses avant tes 70 ans.
Avant 70 ans : 152 500 € exonérés par bénéficiaire
Après 70 ans : seulement 30 500 € exonérés en tout, pour tous les bénéficiaires
ETF PEA ou Assurance vie : Donc si tu as dépassé 70 ans, l’intérêt de l’Assurance Vie pour la succession s’effondre presque totalement. 📉
⚠️ La loi Sapin II : un risque de blocage à connaître
Tu as peut-être déjà entendu parler de la loi Sapin II.
Elle permet, en cas de crise financière majeure, de bloquer temporairement les retraits sur les assurances vie.
Concrètement, si l’État estime qu’il y a un risque pour la stabilité financière (ex : trop de retraits d’un coup), il peut t’interdire de retirer ton argent, même partiellement. ⛔
Et ça ne concerne que les assurances vie, car les fonds sont gérés par des assureurs.
À l’inverse, sur un PEA ou un compte-titres, tu restes plein propriétaire de tes ETF.
Ton courtier (comme Fortuneo ou Trade Republic) n’est qu’un intermédiaire technique, pas un dépositaire de ton argent. 🔐
Si tu veux éviter totalement ce risque, il existe des assurances vie luxembourgeoises, mais il faut y investir au moins 100 000 €.
Sinon, rester sur un PEA ou un compte-titres t’offre plus de garanties de disponibilité.
📌 Assurance Vie – Avantages et inconvénients
| ✅ Avantages | ❌ Inconvénients |
|---|---|
| Pas de limite de versement | Frais annuels obligatoires sur les ETF (min. 0,50 %) 💸 |
| Accès à des SCPI, fonds euros, ETF | Moins d’ETF disponibles que sur le PEA |
| Possibilité d’ordres automatiques ⚙️ | Certains contrats n’ont aucun ETF |
| Optimisation fiscale en cas de succession (avant 70 ans) 📜 | Fiscalité succession très pénalisée après 70 ans 📉 |
| Convient pour mixer sécurité (fonds euros) et performance | Unité de compte = support risqué, sans garantie |
🔎 ETF PEA ou Assurance Vie : Et si tu combinais les deux ?
Tu n’arrives pas à choisir entre PEA et Assurance Vie ?
C’est normal. Et la bonne nouvelle, c’est que… tu n’es pas obligé de choisir.
En fonction de tes objectifs, ouvrir les deux peut être la meilleure stratégie :
Tu profites des avantages fiscaux du PEA après 5 ans
Tu accèdes à des ETF + SCPI + fonds euros avec l’Assurance Vie
Et tu peux répartir selon ton niveau de risque ou ton besoin de sécurité. ⚖️
Par exemple :
Tu veux une part d’épargne plus sécurisée ? L’Assurance Vie te permet de mettre une partie en fonds euros
Tu veux miser uniquement sur des ETF performants et réduire l’impôt sur les gains ? Le PEA est parfait
Tu penses à la succession ou à la transmission ? L’Assurance Vie (avant 70 ans) est imbattable là-dessus
Tu ne sais pas encore exactement où tu vas, mais tu veux te laisser plusieurs portes ouvertes ? Alors les deux, tout simplement.🔓
📌 PEA ou Assurance Vie : dans quel cas choisir quoi ?
| Objectif / Besoin | Mieux adapté |
|---|---|
| Investir uniquement sur des ETF européens | PEA |
| Avoir accès aux fonds euros et à l’immobilier (SCPI) | Assurance Vie |
| Préparer une succession (avant 70 ans) | Assurance Vie |
| Réduire l’impôt sur les plus-values après 5 ans | PEA |
| Automatiser ses investissements sans gérer | Assurance Vie |
| Rechercher les frais les plus bas | PEA (avec bon courtier) |
| Diversifier ses supports et flexibiliser | Les deux |
🔎 Et le compte-titres dans tout ça ?
Il y a aussi une troisième voie : le compte-titres ordinaire (CTO).
Il est souvent mis de côté, mais il peut jouer un rôle utile dans ta stratégie.
Pas de plafond de versement
Aucune restriction sur les ETF disponibles, même les plus performants et les plus exotiques
Ultra-flexible : tu peux acheter, vendre, retirer, quand tu veux. 📊
Le seul inconvénient ? La fiscalité.
Les gains sont imposés à 30 % (flat tax), dès le premier euro. Pas d’abattement, pas de délai de détention favorable.
Donc si ton objectif est la performance pure avec une fiscalité optimisée, ce n’est pas le meilleur choix.
Mais si tu veux accéder à tous les ETF du monde, ou que ton PEA est déjà plein, le compte-titres peut devenir une excellente roue de secours. 🧰
📊 Alors, gestion libre ou pilotée : comment être sûr de ne pas se tromper après 60 ans ?
La vérité, c’est que choisir entre gestion libre ou gestion pilotée est bien plus compliqué qu’il n’y paraît.
D’un côté, tu as la liberté et des rendements supérieurs, mais aussi le risque d’erreurs coûteuses.
De l’autre, tu as une simplicité rassurante, mais des frais élevés qui viennent grignoter tes gains.
Chaque solution a ses avantages et ses limites. Mais existe-t-il vraiment une solution parfaite pour toi ?
↪️ La réponse va probablement te surprendre, car il existe bien une troisième voie :
- Une solution aussi simple que la gestion pilotée ;
- Avec des performances dignes de la gestion libre ;
- Et un accompagnement humain parfaitement adapté aux plus de 60 ans.
Mais alors, quelle est cette solution idéale ?
C’est la raison pour laquelle j’ai écrit ce guide. Tout y est expliqué, étape par étape ! 👇
Je précise que je ne suis pas reconnu comme un professionnel par l’État ou un organisme financier public mais je suis simplement un particulier qui partage ses connaissances, ses erreurs et réflexions dans le but de vous aider.
Tout investissement comporte des risques donc n’investissez que ce que vous pouvez vous permettre de perdre. Lorsque vous décidez d’investir en ligne, il est important de bien se renseigner en amont et de croiser les sources.